Индекс режима рынка крипты — risk-on / risk-off
Market Regime Index — единый risk-on/off индекс всего крупного рынка: насколько широк аптренд (доля монет выше 200-дневной средней) плюс моментум рынка. Высоко = широкий тренд, risk-on; низко = узко, risk-off. Сейчас 48/100 (neutral / transitional). Это классификатор режима, не предсказатель разворотов — в тренде лонг, в медведе вне; проверен на полном цикле 2020–2026.
Источник: дневные Binance spot klines; композит breadth + momentum, z-score. История 2020-08-07 → 2026-07-20.
- Корреляция индекса со следующей 30-дневной доходностью equal-weight корзины: +0.18 (n≈2 100 дней) — скромно, но консистентно.
- Условное распределение: верхний терциль значений → медиана +0.2% за 30 дней (вверх 51%), а нижний терциль — медиана −6.1% (вверх лишь 38%) — эдж в избегании падений, не в ловле топов.
- Режим-зависим по природе: сильнее всего в трендах (2021, 2023), инвертируется на разворотах (2022, 2026) — подпись моментум-меры.
Сравнение — и в чём отличие
«Индикаторов настроения» рынка крипты полно. Почти ни один не прозрачен по методу, не бэктестнут на полном цикле и не честен о том, где он не работает.
| ? | Market Regime? | Fear & Greed? | Glassnode / Santiment? | Altcoin Season Index? |
|---|---|---|---|---|
| Что измеряет | режим breadth + momentum | композит настроения | on-chain named-метрики | альты vs BTC |
| Бесплатно, без ключа | ✓ | ✓ | ✗ платно | ✓ |
| Метод опубликован | ✓ | ✗ веса скрыты | частично | ✓ |
| Паспорт мультицикл-бэктеста | ✓ 2020–26 | ✗ | редко | ✗ |
| Публикует отброшенные сигналы | ✓ лаборатория | ✗ | ✗ | ✗ |
| Честный фрейм (без «доходность X%») | ✓ | — | по-разному | — |
Как читать строку → Метод опубликован: Market Regime ✓ · Fear & Greed ✗ веса скрыты: наш индекс показывает полную формулу, а Fear & Greed держит веса в секрете — читайте строку слева направо, сравнивая все четыре гейджа по одному свойству.
- Прозрачно. Собран из сырых Binance-данных по опубликованной формуле — без чёрного ящика, полностью воспроизводимо.
- Паспорт верификации. Публикуем корреляцию, условное 30-дневное распределение и точные режимы, где он инвертируется — и, в лаборатории, каждый протестированный и отброшенный сигнал. Почти никто не показывает свои провалы.
- Проверен на мультицикле (2020–2026) — не одно везучее окно.
- Описательная честность. Линза режима, не обещание доходности — не умирает на первом промахе.
Как читать
▲ Высоко (risk-on)
Большая часть рынка выше 200-дневного тренда с положительным моментумом — широкий risk-on. Исторически верхний терциль давал сильнейший 30-дневный форвард. Но перегревается на топах: индекс в лонге ровно в разворот.
▼ Низко (risk-off)
Ширина схлопнулась, моментум отрицательный — капитал уходит. Нижний терциль — слабый/отрицательный форвард. Держит вне худших просадок, но переключается поздно на дне.
FAQ
Мысли деска TT
Все контра-сигналы на полном цикле — funding как топ-каллер, сжатия волы, dry powder стейблов — вернулись нулём или обратными. Единственный робастный паттерн в крипте — персистентность: широкий трендовый плечевой рынок идёт, пока не встанет. Поэтому шипим как линзу режима, не тайминг — она говорит, какая погода, и ошибётся ровно в разворот. Полный паспорт и отброшенные сигналы — в лаборатории.